Tanah subur untuk mencari jawapan kepada soalan-soalan ini terletak pada pengkomputeran dan menganalisis nisbah keuntungan, atau metrik kewangan yang menilai keupayaan perniagaan untuk menjana pendapatan berbanding perbelanjaan dan kos semasa tempoh perakaunan tertentu.
Dalam kebanyakan kes yang sama atau nilai yang lebih tinggi berbanding dengan tempoh sebelumnya atau penanda aras kompetitif dianggap sebagai tanda bahawa syarikat itu berfungsi dengan baik.
Kedua-dua kategori nisbah keuntungan adalah nisbah margin dan nisbah pulangan. Nisbah margin mewakili keupayaan firma untuk menterjemahkan dolar jualan ke dalam keuntungan. Nisbah pulangan mengukur keupayaan keseluruhan firma untuk menjana kekayaan pemegang saham.
Nisbah margin termasuk yang berikut
Margin Kasar
Margin kasar adalah jumlah setiap dolar jualan yang syarikat dapat menyimpan dalam bentuk keuntungan kasar. Ia biasanya dinyatakan sebagai peratusan. Keuntungan kasar , tentu saja, adalah perbezaan antara jualan atau produk dan / atau perkhidmatan syarikat dan banyak biaya syarikat untuk menyediakan produk dan / atau perkhidmatan tersebut. Lebih tinggi margin kasar, lebih menguntungkan syarikat, tetapi perlu diingat bahawa industri yang berlainan mungkin menunjukkan, atau penanda aras, margin kasar yang sangat berbeza.
Margin Kasar = (Untung Kasar) / (Penjualan)
Margin operasi
Langkah margin operasi , atau setiap dolar jualan, berapa banyak syarikat membuat atau kehilangan dari perniagaan utamanya. Oleh kerana metrik ini menganggap bukan sahaja kehilangan jualan, tetapi komponen pendapatan operasi lain, seperti pemasaran dan overhead, dianggap sebagai lebih lengkap dan penunjuk yang lebih tepat mengenai keupayaan syarikat untuk menjana keuntungan daripada margin kasar.
Margin Operasi = (Operasi Pendapatan atau Kerugian) / Jualan
Margin Keuntungan Bersih
Margin keuntungan bersih mengukur peratusan pendapatan sesebuah syarikat menyimpan selepas semua pendapatan dan semua perbelanjaan dicatat atau direkodkan. Ini adalah metrik yang penting, tetapi tidak tepat atau boleh dilakukan seperti orang lain kerana ia menganggap maklumat yang mungkin selain perniagaan teras syarikat.
Margin Bersih = (Pendapatan atau Kerugian Bersih) / Penjualan
Margin Aliran Tunai Percuma
Kepada beberapa pemilik perniagaan, tiada apa yang lebih penting daripada aliran tunai percuma - ia adalah elemen untuk terus hidup. Margin aliran tunai percuma mengukur berapa banyak per dolar pengurusan pendapatan dapat berubah menjadi aliran tunai percuma.
Margin Aliran Tunai Percuma = (Aliran Tunai Percuma) / Jualan
Rasio Pulangan Termasuk Berikut
Pulangan atas Aset (ROA)
Bagaimana kecekapan perniagaan anda untuk mengubah aset menjadi keuntungan? Diumumkan semula, seberapa berkesan aset anda menjana pendapatan? Ini adalah tujuan pulangan pengiraan aset (ROA). Pulangan ke atas aset biasanya dinyatakan dalam peratusan istilah, dan lebih tinggi adalah lebih baik, semuanya sama.
Pulangan atas Aset = (Pendapatan Bersih + Perbelanjaan Faedah Aftertax) / (Purata Jumlah Aset)
Pulangan atas Ekuiti (ROE)
Juga dinyatakan dalam peratusan, pulangan atas ekuiti (ROE) menganggap pulangan syarikat ke atas pelaburan pemegang sahamnya.
Seperti dahulu, semakin tinggi peratusan, lebih baik.
Pulangan atas Ekuiti = (Pendapatan Bersih) / (Purata Ekuiti Pemegang Saham)
Pulangan Tunai ke atas Aset
Tunai ROA adalah jumlah aliran tunai dari operasi dibahagikan dengan jumlah aset firma. Ini berbeza daripada pengiraan biasa mengenai pengiraan aset kerana ia memberi tumpuan kepada aliran tunai daripada operasi (CFO) berbanding pendapatan bersih. Menggunakan CFO lebih sukar untuk mendapatkan angka teras, dan dengan itu ia dianggap sebagai penunjuk yang lebih baik untuk pulangan sebenar. Peningkatan pulangan tunai ke atas aset bermakna syarikat menghasilkan lebih banyak aliran tunai daripada setiap dolar aset. Membandingkan pulangan tunai ke atas aset, dan pulangan ke atas pengiraan aset yang menggunakan pendapatan bersih berpotensi dapat menggambarkan di mana aliran tunai tidak meningkat.
Pulangan Pulangan Aset = Aliran Tunai Dari Operasi / CFO / Purata Jumlah Aset)